Průvodce fondy kvalifikovaných investorů.

Popularita fondů kvalifikovaných investorů (FKI) stoupá a tvoří tak stále častější součást portfolií klientů, které zajímají investice do konkrétních projektů. Chceme Vám postupně představovat fondy z portfolia investiční společnosti AVANT, které jsou otevřené pro fundraising. Jako první díl ale přinášíme krátkého „průvodce“ touto oblastí finančních produktů.

FKI jako nástroj správy kapitálu

Fondy kvalifikovaných investorů nabízí efektivní způsob dlouhodobého zhodnocení majetku a podporu realizace rozmanitých projektů, v terminologii FKI special purpose vehicles. Jsou ideálním řešením pro kvalifikované, zkušené investory, ale i podnikatele, kteří hledají stabilní a na míru přizpůsobený nástroj. Ať už spravujete finance klientů, hledáte způsob diverzifikace portfolia, plánujete vlastní fond, nebo zvažujete investici, správná strategie a spolehlivý partner jsou základem úspěchu.

AVANT investiční společnost je počtem spravovaných fondů (téměř 180 fondů a podfondů) i objemem prostředků (více než 138 miliard Kč ve spravovaných aktivech) největším nebankovním správcem FKI. Většina fondů na poli FKI, stejně jako AVANT, se zaměřují na nemovitostní business. V roce 2024 ale přibyly i další typy investic, které reflektují nové trendy na trhu. I na rok 2025 jsou připravovány další zajímavé investiční příležitosti.

Proč založit fond kvalifikovaných investorů a proč do něho investovat?

Fondy kvalifikovaných investorů poskytují zakladatelům možnost efektivní realizace jejich projektů. Ty mohou zahrnovat investice do nemovitostí, akcií, nebo i méně obvyklých aktiv, jako jsou třeba sběratelské předměty. Fond umožňuje kvalifikovaným investorům přístup k příležitostem, které nejsou na bankovním trhu běžně dostupné. Klíčovým faktorem úspěchu fondu je vždy kvalita zakladatele, jeho odborné znalosti, schopnost jasně prezentovat projekt a jeho včasná realizace.

Proces založení a náklady na správu fondu

Založení FKI vyžaduje splnění zákonných podmínek, včetně minimálního fondového kapitálu 1,25 milionu EUR. Společnost AVANT doporučuje mít z ekonomické podstaty pro stabilní fungování fondu minimální kapitál alespoň 100 milionů korun, který lze vložit finančně nebo prostřednictvím aktiv již stávajícího businessu.

Správa fondu zahrnuje široké spektrum služeb, jako jsou obhospodařování a administrace, právní, daňové a auditní úkony, komunikace s investory a další povinnosti spojené s řízením fondu. Roční náklady na provoz jednoho takového fondu se pohybují kolem 2,5 milionu korun. Správce také spolupracuje s finančními zprostředkovateli, kteří zakladatelům pomáhají oslovit potenciální investory.

Pro koho jsou investice do fondů určeny?

FKI jsou určeny výhradně kvalifikovaným investorům, kteří splňují zákonné požadavky, například minimální investici ve výši jednoho milionu korun. V případě Avantu je možné využít produkt Flex, kde celkovou částku investor složí z více fondů a vhodně si tak i diverzifikuje své portfolio. Tento investiční nástroj je vhodný pro ty, kteří plánují dlouhodobé zhodnocení svého majetku a disponují potřebnými znalostmi o rizicích spojených s investováním. Doporučený investiční horizont činí zpravidla tři a více let.

Oblíbené investiční strategie

Nemovitosti tvoří přibližně 60 % portfolia spravovaného společností AVANT. Patří sem především rezidenční a komerční projekty v Praze a Brně, a menší obchodní centra. Aktiva spravovaných fondů zahrnují ale také akcie společností, energetické celky, úvěry, pohledávky, akcie FKI fondů (potom mluvíme o fondu fondů) a alternativní investice, jako například fond zaměřený na sběratelské mince.

Růst zájmu a budoucí vývoj

FKI získávají na oblibě díky své flexibilitě a přizpůsobení aktuálním potřebám trhu. Tento nástroj umožňuje efektivní správu majetku i realizaci podnikatelských vizí. Pro investory a zakladatele nabízejí strukturované a profesionální řešení odpovídající nejvyšším standardům a regulacím.